Zinseszins-Rechner

Was genau ist der Zinseszinseffekt?

Beim einfachen Zins erhalten Sie jedes Jahr Zinsen nur auf Ihr urspruengliches Kapital. Beim Zinseszins hingegen werden die erwirtschafteten Zinsen dem Kapital zugeschlagen und im naechsten Jahr mitverzinst. Dadurch waechst Ihr Vermoegen nicht linear, sondern exponentiell. Je laenger der Anlagezeitraum und je hoeher der Zinssatz, desto staerker wirkt dieser Effekt.

Ein Beispiel verdeutlicht den Unterschied: 10.000 Euro bei 5 Prozent einfachem Zins ergeben nach 30 Jahren 25.000 Euro. Mit Zinseszins werden aus denselben 10.000 Euro dagegen rund 43.219 Euro, also fast das Doppelte. Die Differenz von ueber 18.000 Euro entsteht allein durch die Verzinsung der Zinsen.

Die Zinseszinsformel im Detail

Die mathematische Grundlage lautet: Endkapital = Anfangskapital mal (1 + Zinssatz) hoch Laufzeit in Jahren. Bei monatlichen Einzahlungen wird die Formel um den Sparplanfaktor erweitert. Fuer die Praxis bedeutet das: Regelmaessige Einzahlungen in Kombination mit dem Zinseszins fuehren zu einem beschleunigten Vermoegensaufbau, der mit zunehmender Dauer immer staerker wird.

Die sogenannte 72er-Regel bietet eine nuetzliche Faustregel: Teilen Sie 72 durch den Zinssatz, erhalten Sie die ungefaehre Verdopplungszeit Ihres Kapitals. Bei 6 Prozent Rendite verdoppelt sich Ihr Geld also etwa alle 12 Jahre. Bei 3 Prozent dauert es 24 Jahre und bei 9 Prozent nur 8 Jahre.

Welche Anlageformen nutzen den Zinseszins optimal?

Nicht jede Geldanlage profitiert gleich stark vom Zinseszinseffekt. Entscheidend sind die Renditehoehe, die Haeufigkeit der Zinsgutschrift und ob Ertraege automatisch wiederangelegt werden.

Thesaurierende ETFs und Fonds

Thesaurierende Fonds legen Dividenden und Zinsertraege automatisch wieder an. Dadurch waechst das investierte Kapital kontinuierlich und der Zinseszinseffekt entfaltet seine volle Wirkung. Breit gestreute Aktien-ETFs haben historisch betrachtet eine durchschnittliche Rendite von 7 bis 8 Prozent pro Jahr erzielt. Ein monatlicher Sparplan von 200 Euro in einen solchen ETF kann bei 7 Prozent Rendite nach 30 Jahren rund 227.000 Euro ergeben, obwohl nur 72.000 Euro eingezahlt wurden.

Festgeld und Tagesgeld

Festgeldanlagen bieten einen festen Zinssatz fuer eine bestimmte Laufzeit. Die Zinsen werden bei vielen Anbietern jaehrlich dem Kapital zugeschlagen. Tagesgeld bietet Flexibilitaet bei niedrigerer Verzinsung. Beide Produkte sind durch die Einlagensicherung bis 100.000 Euro pro Bank geschuetzt und eignen sich besonders fuer den sicherheitsorientierten Anteil des Portfolios.

Staatlich gefoerderte Altersvorsorge

Riester-Rente, Ruerup-Rente und betriebliche Altersvorsorge profitieren doppelt: durch den Zinseszins und durch staatliche Zulagen beziehungsweise Steuervorteile. Die Zulagen erhoehen das investierte Kapital und werden ebenfalls mitverzinst. Gerade fuer Familien mit Kindern kann die Riester-Rente durch die Kinderzulagen besonders attraktiv sein.

Steuern und der Zinseszinseffekt

Kapitalertraege unterliegen in Deutschland der Abgeltungssteuer von 25 Prozent zuzueglich Solidaritaetszuschlag und gegebenenfalls Kirchensteuer. Der Sparerpauschbetrag von 1.000 Euro fuer Einzelpersonen und 2.000 Euro fuer Ehepaare schuetzt einen Teil der Ertraege vor der Besteuerung. Darueber hinaus bieten thesaurierende Fonds den Vorteil der Steuerstundung: Da keine Ausschuettungen erfolgen, wird ein Grossteil der Steuerlast in die Zukunft verschoben, was den Zinseszinseffekt zusaetzlich verstaerkt.

Der Freistellungsauftrag sollte unbedingt bei der Bank eingereicht werden, um den Sparerpauschbetrag auszuschoepfen. Bei mehreren Bankverbindungen kann der Betrag aufgeteilt werden. Wer seine Freistellungsauftraege optimal verteilt, spart jaehrlich bis zu 263 Euro Steuern bei voller Ausschoepfung des Pauschbetrags.

Frueh anfangen: Warum jedes Jahr zaehlt

Der groesste Verbundete des Zinseszinses ist die Zeit. Wer mit 25 Jahren beginnt, monatlich 200 Euro zu sparen, hat bei 7 Prozent Rendite mit 65 Jahren rund 525.000 Euro. Wer erst mit 35 startet und den gleichen Betrag spart, kommt nur auf etwa 244.000 Euro. Die zehn zusaetzlichen Jahre Anlagedauer machen also den Unterschied von ueber 280.000 Euro aus, obwohl in dieser Zeit nur 24.000 Euro mehr eingezahlt wurden. Dies zeigt eindrucksvoll, dass der Zeitfaktor beim Vermoegensaufbau wichtiger ist als die Hoehe der einzelnen Sparrate.

Haeufige Fehler beim Vermoegensaufbau vermeiden

• Zu spaet anfangen: Jedes Jahr Verzoegerung kostet ueberproportional viel Rendite durch den verpassten Zinseszinseffekt.
• Zu haeufig umschichten: Jeder Verkauf kann Steuern und Gebuehren ausloesen, die den Zinseszins unterbrechen.
• Panikverkaeufe bei Boersencrashs: Wer in Krisenzeiten verkauft, realisiert Verluste und verpasst die anschliessende Erholung.
• Inflation ignorieren: Die Realrendite (nach Inflation) ist entscheidend fuer den tatsaechlichen Kaufkraftgewinn. Bei 7 Prozent Nominalrendite und 2 Prozent Inflation betraegt die Realrendite etwa 5 Prozent.